До влизането в сила на Solvency II няма да има по-тежки изисквания към капитала на застрахователите
Едно от основните предизвикателства, пред които е изправен застрахователният бранш както у нас, така и в цяла Европа, е въвеждането на новата евродиректива Solvency II за оценяване капиталовата адекватност на застрахователните предприятия. Solvency II си поставя за цел оценка на цялостната платежоспособност; изграждане на тристълбов модел, адаптиран към застрахователния бизнес; по-качествено управление на риска; по-добра хармонизация на качествените и количествените методи, използвани за целите на надзора; по-продуктивен и ефективен надзор над застрахователните групи и финансовите конгломерати. Новата регулация ще направи компаниите значително по-стабилни и конкурентоспособни. Тази седмица британският финансов регулатор вече представи проект за законодателна промяна. У нас, в България, семинар по въпросите за оценка на капиталовата адекватност на застрахователите предстои да бъде организиран в средата на ноември.
Регулаторът на финансовите пазари във Великобритания (Financial Services Authority, FSA) представи редица предложения за промяна на законодателната рамка на застрахователния сектор в съответствие с
Директивите на Европейския съюз за презастрахователните договори. Публикуваният документ “Prudential Changes for Insurers” влиза в сила след броени дни, от 1 октомври 2006 година и регулира
договорите за вторични застраховки. Според промените, компаниите от сектора ще трябва да разкриват във финансовите си отчети информация за влиянието на капитала върху презастрахователните договори
и други подобни споразумения. Новите изисквания ще обхванат финансовите тримесечия след 31 декември тази година. Промените са в духа на Директива 2005/68/EC, задължителна за застрахователните
компании в страните-членки на ЕС от следващата година. Лондон обяви, че не планира да въвежда по-сурови изисквания към капитала на застрахователите до влизането в сила на европейския проект
Solvency II. По своето значение за застрахователната индустрия промените, заложени в проекта Solvency II, са сравними с новите капиталови изисквания за банките Basel II. Централен пункт в плановете
на Брюксел е възприемането на основан на риска подход при определянето на резервите, които застрахователите заделят за непредвидени ситуации като голямо наводнение или силен спад в стойността на
инвестициите им. Новите правила ще се отнасят за всички сектори на застрахователния бизнес - животозастраховане, общо застраховане и презастраховане. Очаква се пълното им прилагане да започне през
2008 г. Сега действащият в Solvency I принцип на еднаква оценка на активите, без оглед на конкретните индивидуални особености на всяка една инвестиция, лишава застрахователните компании, които имат
методики за идентификация, оценка и управление на риска, от възможността да отчитат пред надзорните институции действително съществуващи рискове и да поддържат икономически оправдан размер на
собствения капитал. Именно този основен недостатък на Solvency I, наред с възможността да се обхванат всички рискове, които този стандарт не отчита, доведе до идеята за създаване на новата
европейска директива. Новите изисквания имат за цел да дадат възможност на застрахователните компании да оценяват размера на капитала си на основата на определени рискове в бизнеса им. Компаниите,
които използват по-усъвършенствани средства за измерване и управление на риска, ще бъдат облагодетелствани по новите правила.
По данни на Европейската федерация на националните застрахователни асоциации, застрахователният сектор в Европа се нарежда на второ място след северноамериканския с дял от 32 на сто на глобалния
пазар. Делът на Северна Америка е 40 на сто. Застрахователният пазар на ЕС е по-интегриран от този на САЩ. Застрахователите имат възможност да предлагат услугите си в различните държави - членки на
съюза, без много бюрократични пречки, тъй като дейността им се регулира от регулаторния орган на страната, в която те са регистрирани. Европейската комисия се занимава с необходимостта от нови
изисквания за застрахователния сектор от 2001 г. насам. Според представители на бизнеса изготвянето на проекта напредва много бавно, особено на фона на предстоящото въвеждане на международните
счетоводни стандарти догодина. Подготвяните нови правила за застрахователния бизнес ще накарат компаниите да обърнат особено внимание на информационните си системи, предупреждават специалисти.
Застрахователите ще се нуждаят от системи, които могат точно да калкулират риска, и, ако подценят тази необходимост, може да имат сериозни трудности при изпълнение на изискванията.
