Временно спокойствие на пазарите довело до покупки на рискови активи и по-високодоходни валути

Златото нарасна днес до петседмичен връх, след като в петък отчете най-голямо процентно нарастване за последните два месеца

Доларът и йената поевтиняха в петък, когато борсовите индекси нарастваха, както и заради появили се съобщения, че американската банка „Ситигруп” обмисля сливане с друга компания, за да намали опасенията на пазарите. По-спокойната атмосфера накара тези които разпродаваха рискови активи срещу покупки на щатската и японската валута да сменят поведението си и да купуват този път акции, суровини и по-високо доходни валути като например еврото и стерлинга. Коментарите на анализатори бяха, че по-скоро всеобщия страх е достигнал най-високите си нива и някои инвеститори се надяват в момента да се намираме в близост до дъното на кризата и поради тази причина да са купували по-рискови и доходни инвестиции.
Азиатските и европейските борсови индекси отчетоха растежи в петък и бяха последвани от Уолстрийт, където оптимизма се увеличи, когато загубилата през седмицата половината от стойността си „Ситигруп” обяви, че обмисля да продаде части от бизнеса си или да се слее изцяло с друга компания. В четвъртък акциите на банката гигант достигнаха най-ниски стойности за последното десетилетие, което пък доведе по-широкия индекс „Стандард енд Пуърс” до най-ниски нива след 1997 година. Новината от петък намали опасенията за нов фалит на голяма банка, но не подобри условията на заемане на пазарите. В същото време валутни стратези останаха разочаровани от неспособността на еврото и паунда да преодолеят ключовите нива на съпротива съответно при 1.2660 и 1.51.
Междуременно по-рано през деня данни от еврозоната за производствения сектор и сектора на услугите разочароваха с много по-голям от очакваното спад през ноември, което засили опасенията за бъдещето на световната икономика. Слабите стойности на PMI индекса вероятно ще навредят на рисковите активи, тъй като сочат към по-дълбока и продължителна рецесия.
Йената спадаше в петък заради подновените покупки на рискови активи, но най-вече заради изказването на министъра на финансите на Япония Шоичи Накагава, който зяви, че властите трябва да действат при големи промени на цените на пазарите. Инвеститорите разтълкуваха думите му като готовност за интервенции при по-силно поскъпване на йената.
Златото нарасна днес до петседмичен връх, след като в петък отчете най-голямо процентно нарастване за последните два месеца, което се дължеше на стабилността на еврото срещу долара и на покачването на цената на петрола. При азиатската търговия котировките на метала бяха 802.80 долара за тройунция, което е ръст от 3.35 долара спрямо нивата на затваряне в петък в Ню Йорк, когато беше налице поскъпване от над 7%. То се дължеше и на търсене на сигурност в благородния метал заради нарастващата икономическа несигурност. Покупките бяха масирани и най-вече от физическия сектор.
Петролът нарасна днес с 1.3% до нива над 50 долара за барел, увеличавайки по този начин печалбите си от петък, подкрепен от шансовете за ново намаление на продукцията на ОПЕК, чиято цел ще е да стабилизира достигналата три и половина годишно дъно цена. Решението на картела може да стане факт още тази седмица. Новината за спасителен план от американското правителство на стойност 306 милиарда долара в подкрепа на затруднената „Ситигруп” намали загубите на азиатските борсови индекси днес и доведе до ръст на американските фючърси, но почти не оказа влияние върху петрола. Американският лек суров петрол със срок на доставка месец януари спечели 66 цента до 50.59 долара за барел. Контрактът завърши в петък с печалби от 51 цента на 49.93 долара за барел при достигнато по-рано три и половина годишно дъно на 48.25 долара за барел. Лондонският фючърс на сорта Брент прибави 66 цента и се търгува на 49.85 долара за барел. Сегашното развитие на ситуацията със „Ситигруп” е позитивно за петрола, но най-вероятно и краткотрайно, тъй като са необходими дни и дори седмици на положителни новини преди да настъпи промяна в настроенията на фундаментално ниво. След дискусии през целия уикенд, късно вечерта в неделя американското финансово министерство обяви, че ще инвестира 20 милиарда долара в затруднената банка гигант в замяна на преференциални акции. В допълнение, Федералния резерв има грижата да не допуска повече рискови активи в портфейла на „Ситигруп”, чиито акции в петък загубиха 20% от стойността си.   

ЕUR/USD
Съпротива е върхо от четвъртък на 1.2811 и въобще трудно преодолимата зона около 1.28/1.2850. След това бариера е 1.30, а по-нагоре 1.33. Едва пробив на последната бариера ще намали низходящия натиск и ще даде възможност за покачване в посока 1.39.
Подкрепа е дъното от 13 ноември на 1.2388 издържало на натиска през последните дни. По-надолу следва 1.2110, което е 50% корекция на големия растеж 0.8220-1.6035, а след това 1.20.

 
USD/JPY
Съпротива е 96, което не може да бъде убедително преодоляно. Следва върха от 13 ноември на 98.25, а по-нагоре бариера е 100.
При спад подкрепа е дъното от четвъртък на 93.54, следвана от 92.60 и многодишното дъно на 90.90. 

GBP/USD
 
Съпротива е 1.51, ниво което не може да бъде преодоляно засега, но най-вероятно ще бъде тествано днес или утре. Следва пробитото дъно от 24 октомври на 1.5257, което в сряда беше атакувано, но удържа натиска и 1.55.
Подкрепа са дъната от четвъртък и петък на 1.47, следвани от шест и половина годишното дъно на 1.4558.

USD/CHF

Първа съпротива е достигнатия многомесечен връх на 1.2295 като той засега е надежден, тъй като последния ден завърши с ривърсъл и би могло да последва корективен спад. Следващи бариери са 1.24 и 1.25.
Подкрепи са преодолените важни нива 1.2140 и 1.20. Силна опора е 1.1880.

Отдел “Анализи валутни пазари”, ФК “Логос-ТМ” АД